建設・用途・保護・外部環境（Construction Occupancy Protection Exposure）、一般的にCOPEと呼ばれるこの枠組みは、損害保険の引受人が特定の不動産に関連するリスクを評価するために使用するものです。保険会社はこれら4つの異なるカテゴリーを分析することで、損失の可能性を判断し、その物件に対して保険契約を引き受けるかどうかを決定します。
COPEの各構成要素は、特定のリスク要因に対処しています。「建設（Construction）」は構造物の建築に使用される材料を調査し、「用途（Occupancy）」は建物の利用方法や居住者の密度を検討します。「保護（Protection）」はスプリンクラー設備や消防署までの距離といった安全機能を評価し、「外部環境（Exposure）」は洪水区域や山火事の危険性が高い地域といった外部からの脅威を考慮します。
例えば、引受人は、可燃性の材料で建設され、揮発性の製品を製造するために使用されており、内部スプリンクラー設備がない建物を高リスクと分類する可能性があります。もしその建物が消防署から遠い場所にある場合、総合的なCOPE評価に基づき、保険会社はより高い保険料を請求するか、あるいは引き受けを完全に拒否する判断を下すことになります。