マージンコールが来た場合の対処法

マージントレーディングは利益とリスクの両方を増幅させる可能性があります。 市場があなたに逆行すると、ブローカーは「マージンコール」を出すことがあります。 マージンコールを受けることは多くのトレーダーにとって衝撃的ですが、災害を意味するわけではありません。 この記事では、マージンコールの意味、なぜそれが起こるのか、そしてそれに対処する方法を説明します。

マージンコールが意味するもの

マージンコールは、取引口座の現金がオープンなレバレッジポジションを維持するのに不足する時に発生します。

要するに、ブローカーは「これらの取引を維持するための十分な資本がありません」と言っているのです。

マージンコールの仕組み

レバレッジポジションを開くにはお金を入れる必要があり、これは初期マージンとも呼ばれます。 例えば、レバレッジが1:100の場合、ポジションサイズの1%を入れるだけで済みます。

維持マージンとは、ポジションをオープンに保つために必要な最低限の資本レベルを指します。

資産のエクイティ（残高 + 未実現の利益/損失）がその閾値を下回ると、ブローカーはマージンコールを発行します。

何もしないと、ブローカーはさらなる損失を防ぐためにポジションを自動的に閉じます。 FX取引では、ボラティリティと高いレバレッジがこのイベントを非常に速く引き起こす可能性があります。 マージン要件を守らないトレーダーは、ポジションがネガティブ価格で清算されるリスクを負います。

なぜマージンコールが発生するのか

マージンコールは、通常特定の間違いによって引き起こされるのではなく、いくつかのリスクの高い行動が組み合わさって引き起こされます。 最も一般的な理由は以下の通りです：

• 過剰なレバレッジ。 アカウントサイズに対して大きなポジションを取りすぎること。 小さな逆行がほとんどの資本を消失させる可能性があります。
• リスク管理を無視すること。 ストップロス注文を使用しないか、一つの取引にリスクをかけすぎることはマージンを早急に使い果たしてしまいます。
• 損失を引きずりすぎること。 損失を出しているポジションを閉じずに、「回復するだろう」と期待してマージンコールを引き起こすのは、資金を失うクラシックな方法です。
• 市場の変動やニュースイベント。 経済ニュースの発表中のボラティリティスパイクがスリッページや大きなドローダウンを引き起こす可能性があります。
• 分散投資の欠如。 すべての取引を一つの分野に集中させると、より多くのリスクを負うことになります。
• スワップ料金やオーバーナイト手数料。 トレーダーは通常、マージン取引をオーバーナイト保持する場合、ロールオーバー料金を支払います。

マージンコールの原因を特定したら、同様の問題を防ぐ方法について情報を得ることが重要です。

マージンコールが来たときの即時の対処法

ステップ 1。 パニックにならず、状況を評価する

感情的な決断は事態を悪化させることがあります。 最初の瞬間に、マージンレベル、エクイティ、未実現の利益/損失を監視してリラックスする。 どの取引が最も早くマージンを削減しているかを特定する。

自分に問いかけてみてください：

• どの市場ポジションが最も損失を出していますか？
• 最小限の損失で閉じられる取引はありますか？いくつかのマージンを解放するために。
• ストップアウトレベルまでの距離はどのくらいですか？

この迅速な分析が次の動きを決定します。

ステップ 2。 損失取引を閉じることでエクスポージャーを減らします。

損失を出す理由で自分のエゴを理由にしてはいけません。 取引が間違った方向に進んでいる場合は、それらをキャンセルしてください。 損失を切らないべき時に、トレーダーは間違ってポジションを「ダブルダウン」することがよくあります。 忘れないでください：一度の取引であなたを作り出すことも壊すこともできません。

ステップ 3。 戦略的に意味がある場合は資金を追加する

オープンポジションを信じていて、コミットできる余分な資金があれば、マージンを追加することで、一時的にアカウントが安定します。

ただし、これは以下の場合にのみ行われるべきです

• 取引セットアップがあなたの分析と一致している。
• 退出方法が明確である。
• お金を投じているのは、ただそのせいではない。

悪い取引のためにお金を捨てないでください。 計画とリスクパラメーターが有効である限り、資金を追加することに意味があります。

ステップ 4。 レバレッジを再評価する

常にマージンプレッシャーを感じていますか？ あなたのレバレッジはリスクの許容量よりも高いかもしれません。 レバレッジを1:100から1:30に減らすと、取引にもっと呼吸の余地を与えることができます。 アカウントが壊れにくくなります。

プロのトレーダーは極端なレバレッジをほとんど使用しません。 また、機関投資家は通常、資本を保護することが最も重要な規則であるため、1:10未満の有効レバレッジを持っています。

ステップ 5。 ストップロスの配置を見直す

不適切なストップロスの配置は、マージンコールの頻繁な原因です。 トレーダーはしばしば、狭すぎる（通常のボラティリティによってトリガーされる）または広すぎるストップを設定し、大きな損失を生み出します。

以前のスイング高値/安値やフィボナッチリトレースメント、あるいはATRベースのストップを技術的なレベルとして使用して、柔軟性を維持しつつ保護します。 再評価せずにストップを「余裕を持たせる」ために遠くに移動しないでください。

ステップ 6。 必要な場合はブローカーに連絡する

マージンコールの原因やその計算方法がわからない場合は、ブローカーのサポートデスクに連絡するべきです。 ブローカーは、マージンパーセンテージやストップアウトルールなどのメトリックスを説明できます。

Headwayに連絡するには、カスタマーケアにウェブチャット、care@hw.site、またはメッセンジャーアプリを通じて連絡してください。

今後のマージンコールを防ぐ方法

マージンコールを管理する最良の方法は、再度受けないことです。 再び受けないように。 予防は完全に規律と計画に関係しています。

• 適切なポジションサイズを練習します。 ロットサイズは、取引ごとのリスクとストップロスの距離に依存するべきです。 例えば、口座に$10,000含まれていて、2%のリスクを負う場合、最大損失は$200です。 ストップが50ポイント離れている場合、ポイントの価値は4ドルを超えてはいけません。
• リスクバッファを保持します。 フルマージンの可用性で取引しないでください。 オーバーナイトのギャップやボラティリティに対して、使用されていないマージンの約50%を常に保持してください。
• 取引を分散させます。 同じ種類の通貨ペアで複数の取引を開かないでください。 例えば、EURUSDとGBPUSDです。 1つがあなたに逆行すると、他のすべてもおそらくそうなるでしょう。
• 経済ニュースに注目してください。 重要な金融イベント、例えばNFPやCPIの際にはマージンコールが発生します。 経済カレンダーを利用し、データリリースの前にエクスポージャーを減らしましょう。
• マージンコールアラートを使用してください。 ほとんどのプラットフォームやブローカーは、SMS、アプリ、またはメールでマージンレベルのアラートを提供しています。 アラートとして機能するように、120%のマージンレベル付近に設定してください。
• 定期的に利益を引き出してください。 アカウントのエクイティを膨らませてから利益を確定しないでください。 リスクエクスポージャーを減らすために定期的に利益を引き出してください。

マージンコールの背後にある心理学

マージンコールはトレーダーのメンタリティの心理的な試練です。 それは恐れ、エゴ、そして規律に直面することを強いるものです。

• 恐れは私たちをパニックに陥らせることがあります。
• エゴはあなたが間違いを認めるのを許さないでしょう。 現在の小さな損失が後に大きな損失に変わることがあります。
• プロフェッショナルを冷静に保つ規律。

市場はあなたが資産に支払った金額やあなたの期待を気にしません。 あなたの唯一の仕事は資本を保護し、リスクを管理することです。

結論

マージンコールはあなたのトレードキャリアの終わりではありません。それは目覚ましの呼びかけです。 すべての経験豊富なトレーダーは少なくとも一度はこれに直面しています。 重要なのはあなたがどのように反応するかです。

失敗ではなく、リスク管理の教訓として受け止めてください。 リスクパラメータを厳格にし、レバレッジを守り、取引に入る前に最悪のシナリオを予測するようにしましょう。